株式投資の世界へようこそ！夢や目標を実現するために、賢くお金を増やしたいと考えているあなた。
でも、何千もの企業の中から、本当に promising な銘柄を見つけるのは大変ですよね？そこで役立つのが「スクリーニング」です。
このページでは、初心者さんも安心して理解できるよう、株式投資のスクリーニング条件について詳しく解説していきます。
スクリーニングとは？
スクリーニングは、膨大な数の銘柄の中から、投資家に合った条件を満たす銘柄だけを抽出するプロセスです。
例えるなら、海に広がるたくさんの魚の中から、美味しい魚だけを釣り上げるようなものです。
目次スクリーニングのメリット
スクリーニングを行うことで、以下の様なメリットがあります。
- 時間と労力の節約: 全ての銘柄を調べるのは大変な作業です。スクリーニングで条件を絞ることで、効率的に調査を進められます。
- 投資リスクの軽減: 自分の投資スタイルやリスク許容度に合わせて銘柄を選べるため、リスクをコントロールしやすくなります。
- 投資機会の発見: 従来は注目していなかった銘柄を発見できる可能性があります。
効果的なスクリーニング条件の決め方
スクリーニング条件は、投資家の投資目標、リスク許容度、投資スタイルによって異なります。
以下に、代表的なスクリーニング条件と、それらを選ぶ際のポイントをまとめます。
財務指標
企業の業績や財政状況を表す数値です。
| 指標 | 説明 | 選ぶポイント |
|---|---|---|
| ROE（自己資本利益率） | 企業が自己資本に対してどれだけ利益を生み出しているかを示す | 高いROEは、効率的な経営を意味する |
| ROA（総資産利益率） | 企業が総資産に対してどれだけ利益を生み出しているかを示す | 高いROAは、資産を有効活用できている企業 |
| 自己資本比率 | 企業の自己資本が総資産に占める割合 | 高い自己資本比率は、財務健全性を示す |
| 負債比率 | 企業の負債が総資産に占める割合 | 低い負債比率は、財務リスクが少ないことを示す |
| 売上高成長率 | 前年比で売上高がどれだけ伸びているかを示す | 高い売上高成長率は、企業の成長性を示す |
例: ROEが15%以上、自己資本比率が40%以上の企業をスクリーニングする
株価指標
- PBR（株価収益率）: 株価が純資産に対してどれだけ割高になっているかを示す
- PER（株価純資産倍率）: 株価が1株当たりの利益に対してどれだけ割高になっているかを示す
例: PBRが1.0以下の、PERが15以下の企業をスクリーニングする
配当
- 配当利回り: 1年間の配当金を株価で割った値
- 連続増配年数: 過去何年間連続で配当を増やしているか
例: 配当利回りが3%以上、連続増配年数が5年以上 の企業をスクリーニングする
業種・市場
特定の業種や市場に焦点を当ててスクリーニングすることもできます。
例: IT関連、ヘルスケア、成長市場に属する企業をスクリーニングする
銘柄の選定基準は？
- 投資目標: 短期的な利益を目指すのか、長期的な資産形成を目指すのかによって、スクリーニング条件は異なります。
- リスク許容度: どれくらいのリスクを取れるのかによって、PBRやPERなどの株価指標の基準値が変わってきます。
- 投資スタイル: 積極的な投資なのか、保守的な投資なのかによって、業種や市場の選択が変わってきます。
スクリーニングツールを活用しよう！
スクリーニングを行うには、証券会社が提供するツールや、インターネット上の無料ツールなどを活用するのが便利です。
参考資料
よくある質問
スクリ-ニング条件はどのように設定すれば良いですか？
スクリーニング条件の設定は、投資目標やリスク許容度、投資スタイルによって異なります。最初は、複数の条件を組み合わせて試しながら、自分に合った条件を見つけるのがおすすめです。
無料で使えるスクリーニングツールはありますか？
はい、インターネット上には無料のスクリーニングツールを提供しているサイトがあります。例えば、「Yahoo!ファイナンス」や「kabutan.jp」などが挙げられます。
スクリーニングだけで銘柄選びは完結しますか？
スクリーニングはあくまでも最初のステップです。抽出された銘柄について、さらに詳細な分析が必要となります。企業の業績や経営状況、将来性などを調べることで、より確実な投資判断ができます。
スクリーニングの結果が全て正しいとは限りませんよね？
その通りです。スクリーニングはあくまで参考情報であり、必ずしも正解を保証するものではありません。最終的な投資判断は、ご自身の責任で行ってください。
投資初心者でもスクリーニングはできますか？
はい、投資初心者でもスクリーニングは可能です。最初は、基本的な財務指標や株価指標を参考に、シンプルな条件を設定するのが良いでしょう。
スクリーニングで重要なことは何ですか？
スクリーニングで最も重要なことは、「自分の投資スタイルに合った条件を設定すること」です。安易に他人のスクリーニング条件を真似するのではなく、しっかりと自分自身で考え、最適な条件を見つけるように心がけましょう。
